Особенности проведения IPO Bullish
IPO Bullish стало ярким подтверждением устойчивого интереса инвесторов к цифровым активам. Компания, владеющая криптовалютной биржей, привлекла 1,1 млрд долларов, что превысило ожидания аналитиков. Первичное размещение акций прошло на Нью-Йоркской фондовой бирже. Ключевыми инвесторами выступили JPMorgan Chase, Citigroup и Jefferies Financial.
Согласно официальным данным, процедура листинга проходила следующим образом:
— компания продала 30 млн акций, что составило 20% от общего объема бумаг;
— цена за акцию — 37 долларов при заявленном ранее диапазоне 32–33 доллара;
— исходя из этого, капитализация компании составила 5,4 млрд долларов;
— компания увеличила количество бумаг, что способствовало большему объему привлеченных инвестиций.
Спрос на акции криптобиржи примерно в 20 раз превысил предложение бумаг. Среди заинтересованных в покупке были такие компании как BlackRock и ARK Investment Management.
В первый день торгов после IPO акции Bullish подорожали до 90 долларов, что на 143% выше цены размещения. Торги закрылись на уровне 68 долларов за акцию, а максимум дня составил 118 долларов. Рыночная капитализация достигла 10,3 млрд долларов, исходя из 150,7 млн акций в обращении.
Крупнейшим держателем акций является сооснователь биржи Брэндан Блумер, его доля составляет более 30%. Он также возглавляет компанию Block.one. Кокуэй Юан, который входит в совет директоров, владеет 26,7% бумаг.
Следует отметить, что это не первая попытка Bullish выйти на биржу. В 2021 году компания планировала осуществить листинг через механизм SPAC. Тогда оценка объединенного бизнеса могла составить 9 млрд долларов. В 2022 году оператор криптобиржи заявил об отказе от IPO через слияние со SPAC-компанией.
О компании
Bullish начала деятельность в 2021 году. Компанию возглавляет Том Фарли. По его словам, в течение последних десяти лет ключевыми драйверами роста криптовалютной индустрии были розничные инвесторы. Однако сегодня сектор всё активнее привлекает внимание институциональных игроков. Это подтверждают как успешное IPO, так и общий подъем рынка.
Существенное значение имеет и репутация самой компании: с момента основания совокупный объем торгов на бирже Bullish превысил 1,25 трлн долларов. Помимо биржевой платформы, в структуру бизнеса входит и цифровое медиа CoinDesk, специализирующееся на новостях криптоиндустрии.
Решению о проведении IPO в текущем году способствовала политика Белого дома. Администрация Трампа поддерживает развитие цифровых активов, что отражается на общем настроении индустрии. Помимо Bullish, на биржу также вышел оператор стейблкоина Circle.
